منتديات شمس الحب - عرض مشاركة واحدة - فرصة من ذهب قد لا تتكرر ... سهم قريب من القاع

بقايا عشق · منذ /04-21-2013, 08:52 PM

فرصة من ذهب قد لا تتكرر ... سهم قريب من القاع

بتروكيم

السهم اعتبره احد افضل الفرص التي قد لا تتكرر نظرا للتوقعات المستقبلية لارباحه .
بتروكيم الان قريب من القاع و اقل سعر منذ سنتين 18 ريال (بالضبط 17.95)

اقرب الشركات من حيث المنتجات لشركة بتروكيم هي شركة ينساب حيث تتشابه المنتجات النهائية و الغاز اللقيم بنسبة كبيرة 75% (انظر الجدول المرفق مع التقرير لتوضيح تشابه المنتجات مع ينساب )

عائد السهم المتوقع في حال تشغيل المصنع 100% على اسعار منتجاتها الحالية يصل لما بين 3.5 و 4 ريال للسهم الواحد سنويا وقد يزيد مع ارتفاع البتروكيماويات .

الشركة دخلت الان مرحلة الانتاج التجاري ووصلت 70% حسب ماقاله مدير الشركة في الجمعية العمومية .
والمتوقع ان يكون الربع الثاني هو بداية الارباح الحقيقة للشركة نظرا لحدوث مشكلة عند بداية التشغيل الربع الماضي وتوقف المصنع وتم اصلاحها وبدأت الشركة الانتاج وتكوين مخزون الشهرين الاخيرة .

الشركة لم تبع خلال الربع الاول الا مايقل عن ثلث انتاج الشركة بسبب توقف الصيانة و بدأ التشغيل التدريجي لكنها مخزون جيد .
و التوقع المبدئي ان تصل ارباح الربع الثاني بين ( 250 الى 320 مليون ريال) و قد تقل ل 200 مليون حسب كمية البيع و الانتاج و الاسعار .

الشركة اقل شركات البتروكيماويات اسهم حرة فقط 17% من اسهمها طرح للاكتتاب ( ومعظمها لدى مستثمرين كبار و صناديق ) و الباقي حوالي 83% تملكة شركة المجموعة و التامينات و التقاعد .

اهم ميزة للشركة انها تتشابه مع ينساب في نسبة الغاز اللقيم و المنتجات... حيث انها تحصل على غاز الايثان من ارامكو بارخص سعر في العالم (اقل بعشرين ضعف من اسعار الاسواق العالمية)

ستصبح بتروكيم اكبر منتج للبولي ايثيلين في السعودية بعد سابك حيث تنتج اكثر من 1.1 مليون طن سنويا مقارنة بينساب التي تنتج 800 الف فقط ومتوسط اسعار بيع البولي ايثيلين خلال السنة الماضية وحاليا بين 1500-1300 $ وهامش الربح يصل ل 700-800 $ للطن الواحد

لذلك يتوقع ان تحقق بتروكيم ارباح (عائد سنوي) قد يصل الى 4 ريال للسهم الواحد عند وصول الطاقة الانتاجية 100% حسب اسعار المنتجات .
و بتروكيم مستثناه من اي رفع لاسعار الغاز من ارامكو حتى بداية عام 2016 .

شارت ينساب و ارتفاع 200% بعد التشغيل من قرب 18 الى فوق 50 ريال بعد اعلان اول ارباح تشغيل تجاري .

مقارنة بين منتجات ينساب و بتروكيم

هناك شروط لتحقيق ال 50% ارجو ان تقرأها جيدا قبل الشراء:
1) استقرار السوق و الاوضاع .
2) عدم حدوث اخبار مفاجئة مثل تعطل مصنع الشركة او نزول كبير في اسعار منتجات البتروكيماويات او عدم انتظام تشغيل المصنع بطاقة عالية تصل لاعلى من 85% .
3) استقرار اسعار منتجات الشركة

الشراء و البيع مسؤليتك هذه ليست توصية مضمونة باي حال من الاحوال لكنها توقعي بناءا على دراستي للسهم
ولا اضمن التدبيلة او حتى 50% و لا 1% لاني لا اعلم الغيب .

منقووووووووووووووووووووووول

الموضوع الأصلي: فرصة من ذهب قد لا تتكرر ... سهم قريب من القاع || الكاتب: بقايا عشق || المصدر: منتديات

شمس الحب

تستطيع المشاركة هنا والرد على الموضوع ومشاركة رأيك عبر حسابك في الفيس بوك

المصدر: منتديات شمس الحب - من قسم: سلة المحذوفات والمواضيع المكررة

tvwm lk `if r] gh jj;vv >>> sil rvdf hgrhu