 منذ /05-06-2013, 10:40 AM
|
#1 |
| رقم العضوية : 249 | | تاريخ التسجيل : 4 - 4 - 2008 | | المشاركات : 216,906 | | الحكمة المفضلة : Belgium | | SMS : | |  خبرين لم ينتبه لهم الكثير قد تضاعف ارباح اللجين اكثر من 100%
هل تضاعف اللجين ارباحها وتحقق ربح 2 ريال للسهم ؟ ساختصر هنا الموضوع و في المشاركة الثانية ساكتب التقرير المفضل لان البعض ممكن يكون ماعنده وقت لقراءة التقرير . السهم قريب جدا من القاع ( اقل سعر من اكثر من سنتين ) و قد يكون سعره فرصة لا تتكرر. اللجين ( هل تكون مثل اختها المتقدمه ؟ ) كما تعلمون اللجين شركة مشابهة للمتقدمة من حيث الانتاج و اللقيم 100% لكن لم تحقق ارباح عالية ؟ ويبدو ان اللجين في طريقها لتحقيق عائد افضل كما صرح مدير الشركة .. و توقعي القابل للخطأ لارباح اللجين الربع الثاني نمو كبير يصل ل 100% عن العام الماضي مايعادل 30 مليون ريال للربع الثاني وقد يرتفع ربح السهم الواحد الى 2 او 2.5 ريال سنويا واذا تحقق ذلك فالسهم يستحق اكثر من 20 ريال 40% من سعر اليوم ولا استبعد ان يخترق الهاي السابق 24.4 ويتجاوز 25 ريال في حال حقق ارباح اعلى توقعاتي .
عد قيامي بدراسة السهم اتضح لي ان هناك سببين رئيسيين لانخفاض الارباح مقارنة بالمتقدمة و ان شركة اللجين يبدو انها ستحل او حلت هذه المشكلة . الاول : ارتفاع كبير في تكلفة (القروض) التمويل لشركة اللجين تصل ل 6% و الخبر الايجابي ان شركة اللجين اعلنت انها تنوي القيام بعملية اعادة تمويل لخفض التكاليف (كما اعلنت بشهر سبتمبر وقالت خلال 9 اشهر ومتوقع الشهر القادم) (100 مليون من ارباح اللجين ذهبت لتكاليف التمويل في عام 2012 مقارنة ب 21 مليون للمتقدمة .) وهذا سيرفع ارباح الشركة بشكل كبير جدا نظرا لان راسمال اللجين صغير نسبيا فكل 69 مليون ريال تحقق ربح 1 ريال للسهم .. 2) السبب الثاني بارتفاع ارباح المتقدمة : هو ان المتقدمة تنتج بزيادة 15% من طاقتها التصميمة بعد عملية صيانة عام 2010 عززت انتاجها من خلالها .
الايجابي ان اللجين وصلت ل 100% واعلنت صيانة الربع الاول قالت انها تشمل تعزيز للانتاج ونامل ان يرتفع الانتاج 15% مثل المتقدمة .
زيادة في الانتاج متوقعة من الصيانة الاخيرة تصل 15% بدون تكاليف اضافية وهو مايعطي هامش ربح كبير يصل لـ1 ريال للسهم. التقرير مفصل في المشاركة التالية
تنويه : لا اعطي اي توصيات شراء او بيع صريحة لاني لست صانع السوق ولا اعلم مايستجد من ظروف او اي امور داخلية داخل الشركات
و ما انشره هو اجتهاد مني وتوقع لمستقبل الشركة وليس اخبار او معلومات مؤكدة وانت المسؤول عن البيع و الشراء .
و التقرير اجتهاد مني وقابل للخطأ و هو على افتراض استقرار اسعار اللقيم و المنتجات و زيادة الانتاج.
تستطيع المشاركة هنا والرد على الموضوع ومشاركة رأيك عبر حسابك في الفيس بوك
|
|
|  |